Кассовый разрыв на предприятии. покрытие, причины

Кассовый разрыв: формула расчета и способы ликвидации

Наверняка каждый предприниматель сталкивался с ситуацией, когда платить поставщикам надо, а деньги в кассе практически отсутствуют. На бухгалтерском языке такое явление получило название «кассовый разрыв». О том, что это такое и как с ним бороться, подробно расскажем в статье.

О чем вы узнаете:

Что такое кассовый разрыв

Кассовый разрыв – это временно возникший недостаток или полное отсутствие денежных средств в кассе предприятия, необходимых для своевременной оплаты расходов.В основном кассовый разрыв случается тогда, когда счет нужно оплачивать раньше, чем в кассу поступят денежные средства.

Ситуация типична для тех организаций и ИП, которые оказывают услуги или реализуют товары с определенной периодичностью (раз в месяц, неделю или квартал). После операций по отгрузке или оказанию услуг поставщик ожидает погашения дебиторской задолженности от своего контрагента.Автоматизируйте все финансовые процессы предприятия с помощью системы Бизнес.Ру.

Документооборот, денежные отчёты, платёжные поручения, кассовые ордера, приходы и расходы – выполняйте все операции всего в несколько кликов.

Попробуйте все возможности системы для автоматизации работы предприятия от Бизнес.Ру прямо сейчас>>>

Причины кассового разрыва

1. Методы работы

В том случае, если на предприятии не скоординирована деятельность по планированию и распределению финансовых потоков и поступлений, возникновение кассовых разрывов неизбежно.К примеру, у компании есть крупное долговое обязательство в виде лизингового платежа за спец. технику.

При заключении договора лизинга датой платежа установили 25 число каждого месяца. В этот же день выплачивается аванс сотрудникам посредством перевода на зарплатные карты.Бухгалтеры настоятельно не рекомендуют проводить подобные операции в один день.

Лучше организовать оплату крупных платежей в разные периоды, поскольку денег элементарно может не хватить. В таком случае ожидаются дополнительные санкции: пени по лизинговым платежам или компенсация за задержку заработной платы сотрудникам.

Об ответственности работодателя за задержку или невыплату зарплаты читайте здесь>>>

Одна из самых распространенных причин. Контрагенты тоже люди и не всегда могут правильно распорядиться своими финансами. Бухгалтер вовремя не подготовил платежку, снабженец не сообщил бухгалтеру, что приобрел товар и т.д.Также могут возникать проблемы с банками. Например, определенный банк платежи в размере от 10 млн. рублей и более может проводить сутки, т.к. ему требуется больше времени для проверки такого платежа.Еще кредитные учреждения имеют такое понятие как «банковский день», и если у одних он составляет 20 часов, то у других 8-9. И нужно постараться как-то в эти промежутки уложиться.

Об автоматизации управленческого учета и правилах финансового планирования читайте тут>>>

Это всеми «любимые» санкции и запреты, а также работа банков в рамках Закона о противодействии отмыванию (легализации) доходов, полученных преступным путем и финансированию терроризма. В этом случае банки проверяют платежи от иностранных предприятий с особой тщательностью и строгостью.К примеру, компания долго сотрудничает с иностранной фирмой. И вот грядет очередной закон об ответных мерах на санкции, в котором есть список юридических лиц. И теперь любые расчеты и тем более получение денежных средств от покупателя под строгим запретом. А российская фирма рассчитывала на этот доход, и теперь придется перестраивать всю финансовую политику и устранять кассовый разрыв. Опять же причина – санкции. Если предприниматель работает только на экспорт или имеет иностранных покупателей, то ввод запретов ограничит его права сотрудничать с иностранцами.
Источником возникновения кассового разрыва может стать крупная трата денежных средств, которая возникла вследствие поломки оборудования, машины или иных форс-мажорных обстоятельств.Например, вышел из строя лесопильный станок на частной пилораме. Дополнительных денег на его ремонт нет, поэтому со счета фирмы в срочном порядке списывается сумма для оплаты услуг электромонтера, потому что без станка заказы перестанут выполняться. Из-за того, что у юридического лица все деньги находятся в постоянном обороте, а полученная прибыль и дивиденды распределяются мгновенно, денег на резерв просто не остается. Но если иметь хотя бы небольшой запас денежных средств, то избежать кассовых разрывов будет немного проще.
При планировании собственных расходов и движения потоков денежных средств бухгалтер или финансист учитывает сроки поступления денег от контрагентов. Исходя из данных о перечислениях (даты, суммы, время перечисления) сотрудник, ответственный за финансовое состояние дел в организации, составляет график платежей.

Скачать бланк графика платежей>>>

Скачать образец графика платежей>>>Если вдруг покупатель задерживает перевод денежных средств, банк долго проверяет платежки, то неминуемо возникает кассовый разрыв. Именно поэтому рекомендуется предоставлять клиентам бонусы в виде отсрочки платежа крайне осторожно, потому что, чем больше период отсрочки, тем больше вероятность изменения экономической ситуации. И не в лучшую для компании сторону.Непродуманная финансовая политика является одной из самых распространенных причин возникновения разрывов кассы.Временной кассовый разрыв – это прогнозирование недостатка денежных средств для погашения кредиторских задолженностей и кассовых выплат и разработка плана мер по минимизации ущерба.Примером временного разрыва выступает следующая ситуация. ООО «ВЛК» занимается логистикой и сдает склады под ответственное хранение. Ежемесячно бухгалтер выставляет акты и счета на общую сумму 550 000 руб., соответственно, первого числа каждого месяца поступает доход в размере 550 000 руб.С этих денег ООО «ВЛК» выплачивает заработную плату сотрудникам, оплачивает ГСМ, аренду, услуги IT-специалистов. И по стечению обстоятельств один из клиентов задерживает оплату. На счету компании вместо 550 000 руб. остается 524 000 руб. (с учетом поступлений от остальных контрагентов), образуется разрыв в 26 000, а это – услуги айтишников.Такая ситуация приводит к следующим негативным последствиям:

штрафы и пени за просрочку оплаты договора по IT-обслуживанию;
отказ поставщика предоставлять услуги в полном объеме;
подрыв деловой репутации.

Для того, чтобы проанализировать, выявить и рассчитать величину и срок кассового разрыва, составляется грамотный финансовый отчет, в котором анализируются:

Объемы поступлений;
Количество клиентов;
Надежность и постоянство каждого покупателя (часто ли он оплачивает услуги или товары не вовремя);
Расходы — постоянные, периодические и внеплановые;
Периодичность появления критических остатков наличности в кассе.

Определение кассового разрыва происходит по формуле ДС + ПД – ПП = ОДС, где:

ДС – сумма на начало дня;

ПД – поступления от покупателей и заказчиков в течение дня;

ПП – сумма расчетов с поставщиками;

ОДС – остаток денег на счете.

Если в кассе осталась цифра со знаком минус, то значит, что плановая деятельность либо отсутствует вовсе, либо неэффективна. Требуется доработка.

В качестве конкретного примера произведем расчет для ООО «Финик»:ДС – 100 000 руб.ПД – 40 000 руб. оплата за поставку сухофруктовПП – 180 000 руб.

(оплата лизингового платежа – 70 000, 50 000 – возврат денег за испорченную партию кураги в сеть супермаркетов, 12 000 – размер неустойки за некачественные фрукты, 48 000 – оплата ГСМ за предыдущий месяц).ОДС – 40 000 р.

Здесь можно наблюдать яркий пример того, как непродуманная финансовая политика и форс-мажорные обстоятельства повлияли на возникновение кассового разрыва. Покрыть кассовый разрыв можно несколькими способами. Все будет зависеть только от конкретной компании.
Иногда поставщики идут навстречу своим партнерам и отодвигают время оплаты на более позднее.

Однако такая договоренность осуществляется не бесплатно – контрагент может попросить скидку или увеличить стоимость продукции или услуг.
Связанные стороны – это любые организации и физические лица, деятельность которых способна повлиять на деятельность самой организации.

Одним из самых распространенных способов покрыть кассовый разрыв – взять долгосрочный или краткосрочный заем у учредителя. Его можно оформить с процентами или без, главное, чтобы на момент заключения сделки был заключен соответствующий договор.

О том, как правильно оформить договор займа, читайте тут>>>

Заем предусмотрен в том случае, если требуются крупные финансовые вливания. Для получения кредита надо обратиться в кредитное учреждение с пакетом документов:

бухгалтерский баланс;
выписка из ЕГРЮЛ с «синей» печатью;
приказ о назначении генерального директора.

Вариантом формы банковского займа также служит открытие счета с овердрафтом. Воспользоваться им можно в условиях истечения крайней даты платежа по обязательствам. Счет с овердрафтом позволяет избежать задержек в оплатах с минимальными потерями.
Если у бизнесмена есть несколько небольших кредитов, взятых в разных банках, то можно погасить их все при помощи одного большого платежа.Для этого необходимо взять кредит на сумму, которая бы покрывала все мелкие займы и проценты по ним. Более же крупный кредит берется на длительный срок с небольшой и не слишком обременительной ежемесячной выплатой. Способствует увеличению оборота денежных средств. Маркетинговые акции эффективно работают, стимулируя потребительский спрос.Нужно своевременно делать специальные предложения по сезонным товарам, устраивать распродажи запасов, превращая неликвид в наличные.Лучше не допускать затоваривания и закупать минимальные партии товаров. Тогда деньги не будут надолго выпадать из оборота и будут быстро возвращаться в кассу.

О секретах и примерах проведения распродаж читайте здесь>>>

Можно предложить клиентам оплачивать заказы или услуги в более короткие сроки в обмен на дополнительную скидку. Тогда клиенты будут заинтересованы в более быстром погашении задолженности. Однако увлекаться этим не следует. В погоне за быстрыми расчетами предприниматели теряют собственную прибыль и даже несут убытки.В целях предотвращения кассового разрыва опытные бухгалтеры советуют завести календари платежей. В приложении Excel создается большая сводная таблица, в которой фиксируются все платежи.Для собственного удобства и облегчения визуального восприятия можно выделить особо срочные платежи – красным цветом, менее срочным – оранжевые, нерегулярные платежи – зеленым. Это называется ранжированием платежей. Так «красные» платежи будет оплачены в первую очередь.Ведение фактического платежного календаря и его регулярное сравнение с запланированным календарем предоставляет возможность ежедневно контролировать и оперативно принимать решения по проведению всех необходимых платежей предприятия.Платежный календарь является эффективным средством борьбы с кассовыми разрывами. Особенно это важно для крупных предприятий, у которых ежедневно проходит более 100 оплат. При правильном ведении такого календаря существует вероятность снижения рисков и убытков.Даже если внутри фирмы разработаны и четко функционируют системы управленческого учета, бюджетирования и планирования движения денежных средств, это не означает, что наличных денег всегда будет достаточно для проведения необходимых платежей.

Российским бизнесменам доступны несколько способов финансирования.

1. Финансирование за счет собственных средств

Для того чтобы покрыть кассовый разрыв учредители или совет директоров могут:

распределить полученную прибыль в пользу покрытия разрыва;
продать имеющееся на балансе имущество (оборудование, автомобили, здание);
сдать в аренду помещения, принадлежащие фирме.

Долговое финансированиеВзять в долг можно как у профессионального кредитного учреждения, так и у другой организации, уполномоченной заниматься кредитованием.Подобная форма займов характерна для холдингов. Внутри холдинга существует большое количество компаний, и когда у одной из них возникают финансовые трудности, то другая может предложить услуги по кредитованию.

Естественно, заем выдается под проценты.

3. Долевое финансирование

Это так называемая эмиссия ценных бумаг. Компания выпускает ценные бумаги и продает их на рынке. Доходы от продаж акций служат дополнительным источником прибыли.

Долевое финансирование также имеет недостатки:

вероятность покупки части бизнеса владельцами ценных бумаг;
на бирже принято предоставлять всю имеющуюся информацию о состоянии дел;
для того чтобы подготовить предприятие к будущему инвестированию требуется много времени, процедура отличается сложностью;
ограничительные барьеры по суммам инвестирования.

Юристы фирмы могут пересмотреть условия договоров в сторону увеличения периода оплаты, смягчений условий просрочки или изменения иных существенных условий.К примеру, при заключении договора на поставку материалов покупатель оплатит партию частями, т.е. в рассрочку. Она помогает бухгалтеру и руководителю понять, какие платежи могут подождать.

Например, ни в коем случае нельзя просрочить оплату налогов и взносов. Помимо начисления пеней за каждый день просрочки это вызовет повышенное внимание со стороны налоговых органов.

Пошаговая инструкция оплаты налогов на сайте ФНС тут>>>

Оно включает в себя:

Тщательную проработку закупки, в ходе которой выявляются наименее ликвидные группы ТМЦ;
Расчет оптимального запаса для каждого вида продукции;
Мониторинг фактического уровня запасов;
Просчет возможных рисков: снижение спроса, изменение курса валют;
Оперативное реагирование на колебания спроса с соответствующими корректировками запасов.

Попробуйте систему для автоматизации работы предприятия от Бизнес.Ру. Управляйте закупками, с легкостью проводите инвентаризацию, анализируйте спрос и в несколько кликов выполняйте все финансовые операции.
Попробуйте систему для автоматизации работы предприятия от Бизнес.Ру бесплатно>>>
Полностью избавиться от кассовых разрывов предприятие может при помощи наиболее удобных ей вариантов, в том числе и тщательно поработав с покупателями.Если стимулировать покупателей скидками при досрочном погашении обязательств, то избежать кассовых разрывов будет гораздо проще. В качестве дополнительного источника ликвидации кассового разрыва также используется пролонгация договоров, когда кредит более растягивается во времени, но при этом периодический платеж уменьшается.Кассовые разрывы – явление неприятное. При должном внимании к этой проблеме, постоянном анализе платежей, расчете доходов/расходов и планировании собственной деятельности есть вероятность вовремя обнаружить и предотвратить разрыв.Однако, если избежать разрыва в кассе все-таки не удалось, всегда можно найти выход и ликвидировать его наиболее подходящими способами.

Читайте статьи про предотвращение и ликвидацию кассового разрыва:

1. Об автоматизации управленческого учета и правилах финансового планирования
2. О том, как правильно оформить договор займа
3. О секретах и примерах проведения распродаж
4. Об ответственности работодателя за задержку или невыплату зарплаты
5. Пошаговая инструкция оплаты налогов на сайте ФНС

Источник: https://www.business.ru/article/1045-kassovyy-razryv-chto-eto-takoe-i-kak-ego-ustranit

Кассовый разрыв: это что такое, формула расчета и как его избежать

В деятельности любой организации существуют финансовые и операционные циклы. Они включают в себя процессы закупки продукции, производства товара и его продажи, а также выплаты средств поставщикам и получение их от дебиторов.

В том случае, если финансовый и операционный цикл не совпадает (дебиторы работают с отсрочкой платежа, а срок выплат за сырье уже подошел) возникает так называемый кассовый разрыв.

Возникновение кассового разрыва не всегда является следствием неграмотной политики на предприятии. Отсутствие необходимого объема средств на счетах организации может происходить в силу объективных причин:

методы работы;
задержки перечислений;
внешнеэкономическая ситуация;
экспортные факторы.

Кассовый разрыв на предприятии

При планировании денежных потоков финансовое подразделение компании учитывает сроки поступления средств от покупателей и перечисления их поставщикам товаров и услуг. Поэтому основной причиной возникновения проблем с финансированием является непродуманная политика организации.

Следующей причиной отсутствия денежных средств в необходимом объеме является недобросовестность покупателей и задержка ими платежей.

Особенно выраженным такого рода разрыв может быть при предоставлении покупателям отсрочки платежа. В этом случае за период отсрочки экономическая и финансовая ситуация может измениться настолько, что несвоевременные выплаты могут негативно отразиться на устойчивости компании.

Временный кассовый разрыв

В отличие от производственного, текущего разрыва, временный разрыв может прогнозироваться и должен прогнозироваться. При этом, в обязательном порядке необходимо разрабатывать план мер по минимизации ущерба от такого рода разрыва.

В качестве примера рассмотрим компанию «Ромашка», осуществляющую производство молочной продукции.

Закупки свежего молока осуществляются 1 раз в неделю по понедельникам с оплатой по факту поставки день в день. Продажа дебиторам осуществляется с отсрочкой платежа на период до 5 рабочих дней.

В понедельник текущей недели произведена поставка товара на сумму 1 млн. рублей и одновременная закупка на сумму 500 тыс. рублей. Оплата за сырье произведена полностью, остаток на счете – 100 тыс. рублей.

В пятницу платеж от дебитора поступил частично – в сумме 200 тыс.рублей. В следующий понедельник произведена закупка сырья на сумму 500 тыс. рублей. Остаток на счете, включая платеж покупателя, составил 300 тыс. рублей.

Таким образом, возник кассовый разрыв в сумме 200 тыс. рублей.

Для предприятия такая ситуация может быть чревата следующими последствиями:

начисление штрафов на просрочку платежа;
отсутствие поставки сырья в полном объеме и, как следствие, нарушение производственного цикла;
ухудшение деловой репутации.

Анализ и формула расчета кассового разрыва

Для того, чтобы проанализировать, выявить и рассчитать величину и срок кассового разрыва, необходимо составить грамотный отчет о движении денежных средств. Отрицательное значение суммы средств на начало какого-либо периода и будет обозначать начало кассового разрыва.

Дополнительно стоит анализировать и остатки товарных запасов – если их количество достаточно для покрытия производственной необходимости, дополнительные закупки целесообразно не совершать.

Рассчитывать величину кассового разрыва необходимо ежедневно по данным платежного календаря.

Величина кассового разрыва вычисляется упрощенно по следующей формуле:

ДС + ПД — ПП = ОДС

где:

ДС – сумма денежных средств на начало операционного дня;

ПД – платежи дебиторов фактические;

ПП – платежи поставщикам,

ОДС – остаток денежных средств на закрытие операционного дня. При его отрицательной величине целесообразно принять меры по получению от дебиторов задолженности в необходимом для закрытия разрыва объеме.

Как избежать

Для того, чтобы кассовые разрывы были сведены к минимум, целесообразно принимать на постоянной основе следующие меры:

бесперебойную работу с дебиторской задолженностью;
работа с дебиторами на постоянной основе, которая подразумевает надежность и прогнозируемость платежей;
адекватный финансовый анализ и грамотное составление платежного календаря и бюджета движения денежных средств;
наименьшее использование кредитных ресурсов и товарных кредитов.

Работа по финансовому планированию и снижению неоперационных платежей (проценты по кредитам, пени по займам от партнеров, сторонние выплаты) должна вестись в постоянном режиме. Немаловажным фактором является и квалификация сотрудников финансового подразделения.

Способы ликвидации КР

Снижение ущерба от кассовых разрывов возможно следующими способами:

Приостановить обязательные выплаты. Например, при отсрочке уплаты налогов, чаще всего, пеня будет существенно ниже, чем переплата по процентам за банковский кредит.
Дополнительные инвестиции собственников (взносы в УК, эмиссия акций).
Использование схемы факторинга или овердрафта. Если покрыть из собственных источников кассовый разрыв не получается, за счет заемных средств можно решить проблемы с обеспечением производства финансами. Факторинг возможно использовать на постоянной основе.
Реструктуризации кредитов – снижение уровня платежей, пролонгация.
Получение займа для физического лица с последующей передачей его в качестве займа компании.

Предотвратить возникновение кассового разрыва проще, чем устранять последствия и ликвидировать ущерб. Поэтому необходимо уделять особое внимание правильному управленческому и финансовому учету в компании.

(23

Источник: https://delatdelo.com/spravochnik/terminy/kassovyj-razryv.html

Кассовый разрыв. Методы устранения

Планирование денежных потоков в компании позволяет эффективно распределять средства и своевременно погашать текущие обязательства. Однако в реальной практике достаточно часто возникает временный недостаток средств (кассовый разрыв), что связано с неравномерностью поступления денег и несовпадением сроков притоков финансов с датами, в которые нужно осуществлять оплату расходов.

Кассовый разрыв – это событие, которое связано с неравномерностью поступления денег и не совпадением сроков притоков финансов с датами, в которые нужно осуществлять оплату расходов.

Существуют различные методики прогнозирования возможного дефицита средств – кассового разрыва и формулы расчета и оценки величины и периода наступления дефицита, которые позволяют финансовым директорам своевременно принимать решения, нивелирующие влияние дефицита на платежную дисциплину. Правильно организованный процесс планирования денежных потоков позволяет избежать недостатка средств, необходимых для всех выплат.

Характерными чертами неэффективного управления финансами и негативными способами устранения кассовых разрывов на предприятии или в организации являются:

пополнение финансовых ресурсов компании за счет краткосрочных кредитов, полученных в банке;
реализация товаров и продукции со значительным дисконтом;
экстренная распродажа активов.

Причинами появления кассовых разрывов являются:

неэффективное планирование бюджетов в компании;
несбалансированность бюджетов и условий договоров;
эпизодическая работа с дебиторской задолженностью;
низкая платежная дисциплина;
непродуктивная методика управления запасами.

Что необходимо сделать финансисту для устранения финансовых разрывов? Уменьшить кассовые разрывы можно не только, привлекая оборотные средства кредитных организаций. Зачастую при анализе существующих бизнес-процессов можно выявить внутренние ресурсы компании на покрытие дефицита денежных средств. Рассмотрим некоторые из них.

1. Анализ и балансировка договорных условий

Оптимальный баланс договорных условий способствует устранению кассового разрыва, а также увеличивает прибыль компании за счет уменьшения кредитной нагрузки. Для этого необходимо:

проанализировать условия заключенных договоров на отгрузку и на закупку товаров по основной деятельности;
ранжировать договора по степени влияния на приток и отток денежных средств;
сопоставить соотношение дебиторской и кредиторской задолженности;
сбалансировать условия заключаемых договоров;
установить пределы товарного кредитования.

Пример:

Вариант 1. Рассмотрим влияние условий заключаемых договоров на примере торговой компании, без учета остатков запасов на складах и операционных расходов.

Компания продавала товар на условиях рассрочки платежа — 20% аванс в текущем месяце, 30% оплата в следующем месяце и 50 % в третьем месяце после отгрузки.

Оплата поставщику осуществляется на следующих условиях:

сырье и материалы — 50% предоплата 50 % в следующем месяце;
транспортировка — 100 % предоплаты;
упаковка отсрочка — платежа в следующем месяце.

Рисунок 1. Выдержка из бюджетной модели компании.

Для формирования планируемых показателей бюджетов, сценарного моделирования процессов удобнее всего использовать информационные системы, которые позволяют быстро смоделировать оптимальный вариант и оперативно контролировать его исполнение. Смоделируем условия варианта 1 на базе системы «WA: Финансист».

Рисунок 2. Формирование графика поступлений от продаж в системе «WA: Финансист».

Рисунок 3. Формирование графика оплаты закупаемых товаров в системе «WA: Финансист».

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности при таком планировании составит 3,47. Соотношение является нерациональным и говорит о несбалансированности договорных условий. Для этого на этапе заключения договоров необходимо следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности и прилагать все усилия для снижения последней.

Значительное преобладание дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости компании и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования, а превышение кредиторской задолженности над дебиторской может привести к неплатежеспособности компании, что в дальнейшем отразится на привлечении дорогостоящих кредитов банка и займов для обеспечения основной деятельности.

Для компаний с сезонностью продаж наиболее выгодным инструментом снижения эффекта от возрастающей кредитной нагрузки будет договор возобновляемой кредитной линии с датой погашения в месяцы спада продаж.

Кредитная линия позволяет не брать всю сумму займа сразу, а задействовать только ту его часть, которая необходима в конкретный момент.

В этом случае компания c наименьшим риском для своей деятельности может изымать свободные средства из оборота, чтобы погашать кредит и проходить процедуру оформления нового займа.

Вариант 2. Смоделируем ситуацию, если компания с начала года будет заключать договора продажи на иных условиях (при условии, сохранения объемов продаж и условий договоров по закупкам).

Компания продает товар на условиях 20% аванс и 80% оплата в следующем месяце после отгрузки.

Для сценарного моделирования целесообразнее использовать информационные системы. Для этих целей можно применить систему «WA: Финансист».

Система позволяет смоделировать планируемые графики платежей и закупок по периодам, в разрезе контрагентов и другим аналитикам, что позволяет выявить наступление кассовых разрывов в зависимости от условий договоров уже на этапе планирования денежных средств.

Рисунок 4. Моделирование ЧДП по текущей деятельности в зависимости от условий договоров (пример 1) в системе «WA: Финансист».

Рассмотрим баланс дебиторской задолженности и кредиторской задолженности на этапе планирования, без учета остатков запасов на складах и операционных расходов.

Рисунок 5. Выдержка из бюджетной модели компании.

Рисунок 6. Балансировка графика поступлений с графиком продаж.

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности составит 2,2. При таком планировании минимизированы расходы на использование краткосрочных кредитных средств в отличие от предыдущего варианта.

В условиях, когда не все покупатели соблюдают свои договорные обязательства в срок, у компании неизбежно возрастает кредитная нагрузка, что влечет за собой снижение абсолютной ликвидности компании, ее кредитоспособности.

Систематический рост дебиторский задолженности приводит к увеличению кассовых разрывов. Возрастает риск неплатежеспособности компании по своим обязательствам.

В отсутствии единой сбалансированной методики устранения кассовых разрывов это может привести к финансовому краху компании.

2. Управление дебиторской задолженностью

Эффективным инструментом уменьшения кассовых разрывов, является своевременный и качественный контроль состояния дебиторской задолженности. Построение системы и регламентация работы с дебиторской задолженностью является одной из ключевых задач для каждой компании. Основными этапами работы с ней являются:

Рисунок 7. Этапы управления дебиторской задолженностью.

Мониторинг, анализ текущей дебиторской задолженности и принятие мер по ее устранению.

На этом этапе проводится анализ показателей предшествующих периодов с целью своевременного выявления и устранения роста дебиторской задолженности в будущем.

динамики прироста дебиторской задолженности;
оборачиваемости капитала;
анализ темпов роста дебиторской задолженностью над темпами выручки;
среднемесячный процент дебиторской задолженности от общей суммы задолженности;
соотношение плановой и просроченной задолженности;
соотношение безнадежных и сомнительных долгов к просроченной задолженности.

Группировка задолженности по срокам возникновения

просроченная;
сомнительная;
безнадежная.

Анализ динамики просроченной дебиторской задолженности позволяет определить ненадежных покупателей, изменить срок и размер товарного кредита.

Разработка стандартов оценки покупателей

1. До заключения договора необходимо установить критерии для определения класса кредитоспособности покупателя. За основу можно взять следующие критерии оценки:
- анализ кредитоспособности на этапе заключения договора;
- расчет абсолютной и текущей ликвидности;
- коэффициент обеспечения собственными средствами;
- рентабельность реализованной продукции;
- Z-анализ по модели Альтмана;
- кредитную историю покупателя.
2. Исходя из установленного класса кредитоспособности, определить:
- срок предоставления товарного кредита;
- размер товарного кредита;
- условия предоставления скидок;
- условия оплаты;
- предоставление банковской гарантии;
- продажа товара на условиях факторинга с гарантией.
3. Установить критерии изменения класса кредитоспособности:
- система скидок при досрочной оплате;
- штрафы при просрочке;
- критерии отказа и т.д.

Оценка рисков от невозврата просроченной задолженности в будущем

В риски невозврата необходимо заложить дебиторскую задолженность с учетом темпов инфляции и обесценения за предполагаемое время просрочки периода взыскания, а также возможные потери от не взыскания и списания дебиторской задолженности.

Разработка схемы мотивации сотрудников

Установить нормативы (KPI) для подразделений и сотрудников, занятых возвращением дебиторской задолженности.

Регламент работы с дебиторской задолженностью

описать бизнес-процессы, политику, процедуры и механизмы управления дебиторской задолженностью;
обозначить стандарты оценки покупателей и изменения условий предоставления товарного кредита;
сформулировать правила взаимодействия сотрудников и т.д.

Контроль и анализ исполнения

Системный подход к управлению дебиторской задолженностью способствует сокращению кассовых разрывов и повышению финансовой устойчивости компании. Принятию любых решений по управлению дебиторской задолженностью должен предшествовать анализ ее состава, уровня и динамики в предшествующем периоде.

3. Классификация платежей по приоритетности

Механизмом ликвидации кассовых разрывов, также является классификация платежей по приоритетности. Классифицировать платежи можно в зависимости от статьи, срока неисполненного документа, группы контрагентов, значимости проекта или других аналитических разрезов.

Статьи с наиболее высоким приоритетом оплачиваются в обязательном порядке, статьи с пониженным приоритетом — при выполнении дополнительных условий.

Это позволит оптимально сбалансировать платежный календарь, а также определить источники финансирования для покрытия платежей с более низким приоритетом.

Для целей автоматизации управления кассовыми разрывами можно применить систему «WA: Финансист». В системе встроен механизм ранжирования платежей по приоритетности. Распределение между счетами компании или холдинга производится непосредственно в платежном календаре в режиме drag&drop.

Перемещая строки с суммами по платежному календарю, пользователь получает в режиме оn-line новое состояние платежного календаря с пересчитанными остатками и сразу видит возможные кассовые разрывы.

Получив вариант распределения платежей, при котором кассовые разрывы отсутствуют или полностью минимизированы, казначей подтверждает изменения, при этом каждой заявке на расходование денежных средств назначается новая дата оплаты и свой расчетный счет (касса).

Рисунок 8. Балансировка платежного календаря в системе «WA: Финансист».

Методика ранжирования платежей зависит от политики компании, объема картотеки и др. факторов. Для разработки методики можно провести АВС-анализ факторов в зависимости от оборачиваемости и величины влияния на рост кассовых разрывов.

4. Управление запасами

Оптимальным подходом к управлению запасами является сбалансированность бюджета продаж с бюджетом закупок и поддержания уровня запасов для бесперебойной отгрузки продукции. Но зачастую, этот баланс не соблюдается, что приводит к росту неликвидных запасов. С целью повышения эффективности управления запасами необходимо:

1. Планирование закупок осуществлять с детализацией по товарным группам и номенклатурным позициям;
2. Определить оптимальный размер запасов (текущий, страховой) для каждого вида товарной группы;
3. Осуществлять оперативный контроль фактического наличия и состояния запасов;
4. Оперативно реагировать на изменение плана продаж (корректировка плана закупок);
5. Разработать методику анализа и работы с неликвидными запасами;
6. Управлять рисками:
- оперативно проводить оценку факторов, связанных с вероятностью повышения или понижения цены, целесообразности хеджирования и заключения форвардных сделок;
- реагировать на повышение закупочных цен;
- учитывать колебания курса валют;
- закладывать в стоимость и рентабельность продаваемого товара величину накладных расходов с учетом кредитования и т .д..
7. Разработать схему мотивации и установить показатели эффективности управления запасами (KPI);
8. Разработать стандарты оценки поставщиков. В качестве ключевых показателей оценки можно использовать:
- качество поставляемой продукции;
- историю сроков задержки поставки;
- цену поставляемой продукции;
- предоставление скидок, товарного кредита.

Эффективное управление запасами позволяет компании с одной стороны удовлетворять ожидания покупателей, с другой минимизировать затраты на их хранение, что способствует высвобождению денежных средств и максимизируют чистую прибыль. При разработке модели управления запасами необходимо опираться на стратегические планы компании, балансировку запасов, определить критерии эффективности (минимизация затрат, стабильность обеспечения спроса и т.д.).

Рисунок 9. Оптимизация товарных запасов.

5. Поиск альтернативных вариантов

Альтернативными решениями для покрытия временных кассовых разрывов также могут быть:

получение товарного кредита от поставщика;
стимулирование покупателей к досрочной оплате счетов.

Для холдинговых компаний альтернативными вариантами уменьшения кассовых разрывов могут быть:

1. Создание централизованного казначейства (Расчетный центр), которое позволит достичь следующих показателей:
- оптимизировать использования оборотных средств по холдингу;
- сократить объем заемных средств;
- повысить операционную эффективность группы компании;
- мобилизовать внутренние ресурсы холдинга;
- сократить трудовые и финансовые издержки;
- консолидировать свободную ликвидность на счете головной организации и финансировать платежи компаний холдинга;
- минимизировать кассовые разрывы.
2. Формирование централизованной закупки группы товаров или закупки в целом по холдингу, которое позволит достичь следующих показателей:
- сократить затраты на логистику;
- экономить на скидках за счет увеличения объема поставки;
- сократить затраты, связанные с хранением запасов (оплату труда складских рабочих, аренду складских помещений и т.д.)
- повысить оборачиваемость запасов;
- снизить убытки от хранения излишних запасов;
- повысить эффективность управления неликвидными запасами на уровне холдинга.
3. Получение холдингом овердрафта с общим лимитом для покрытия временных кассовых разрывов.

6. Заключение

Только системный подход позволит устранить причины, из-за которых происходит рост кассовых разрывов.

В целях сокращения кассовых разрывов необходимо выработать комплексные подходы к решению и использовать внутренние резервы компании, определить комплексные модели управления, на основе которых могут быть разработаны методики принятия решений.

Комплекс мер направленных на выявление резервов должен проводиться в совокупности и с мониторингом оперативных планов (плана продаж, плана закупок и инвентаризацией запасов).

Комплексный подход позволит компании выявить на ранних этапах высвобождение денежных средств, прозрачность резервов и устранить риски, как на этапах планирования бюджетов, так и в процессе их исполнения.

Дата последнего обновления: 24.08.2016 14:43

Источник: http://www.1CashFlow.ru/kassovyj-razryv

Кассовый разрыв в бизнесе: почему возникает, как не допустить и где брать деньги на его покрытие

Кассовый разрыв – это фигуральное выражение, означающее, что компании нужно что-то оплатить, а денег для этого нет. Это не значит, что компания – банкрот. Как правило, средства в бизнесе есть, но они еще в пути или заморожены в активах и дебиторской задолженности.

Кассовые разрывы могут возникнуть в любом бизнесе по нескольким причинам. Для управленца важно выявить проблемы, предугадать нехватку «живых» денег и быстро найти финансирование для покрытия минуса.

Из-за чего возникают кассовые разрывы?

Убыточная бизнес-модель. Даже если в Excel бизнес-модель идеальна, на деле может быть не так. Например, сняли шикарный офис в центре и наняли секретаря с высокими запросами, ожидая подписания крупного контракта, но сделка расстроилась, и к концу месяца компания не может оплатить аренду и выдать зарплату.

Ошибки в приоритетности платежей. Руководитель фирмы не дождался поступления от клиента и провел необязательные траты, а на выплаты по обязательствам не хватило.

Дебиторская задолженность. Большая дебиторская задолженность возникает, когда компания, стремясь привлечь и удержать покупателей, предлагает рассрочку или отсрочку.

Такое заигрывание с клиентами может выйти боком компании: выручка будет приходить с задержкой, а по счетам контрагентов приходится платить точно в срок.

В итоге на бумаге компания прибыльная, а по факту все время попадает в кассовый разрыв.

Ошибки в закупках. Когда компания закупает партию товара, она «замораживает» деньги в товарной форме. Как только этот товар будет продан, деньги вернуться в оборот для оплат расходов.

Если партия большая, и много товара лежит на скалах и полках магазина, «живых денег» компании может не хватить. Таким образом при неграмотно организованных закупках кассовые разрывы могут появляться с завидной регулярностью.

Особенно, если товары сезонные.

Как заранее узнать, не попадает ли компания в кассовый разрыв?

Обычно бизнесмен оказывается в состоянии цейтнота, когда уже денег на счете недостаточно для покрытия издержек. Чтобы такого не было, нужно заранее планировать все поступления и расходы и вести расчет денег в будущем.

Формула расчета кассового разрыва простая:

ОДС = ДС + П – О,

ОДС – этот остаток денежных средств конец определенного дня; ДС – остаток денег на начало дня; П – это поступления; О – это оплаты.

Таким образов просчитайте остаток денег на сегодня, и на каждый день в будущем исходя из регулярных и эпизодических оплат. Поступления можно внести из плана продаж, выплаты – на основе планируемых бюджетов. Просчет желательно сделать на несколько месяцев вперед.

Эту формулу расчета можно заложить в Excel. В итоге у вас получится платежный календарь, где вы будете видеть прогноз остатка денег в будущем. Можно так же использовать платежный календарь в какой-нибудь финансовой системе.

Такой календарь есть в сервисе Seeneco. В отличии от простой электронной таблицы он позволяет быстро заводить плановые операции прямо через календарь и зацикливать повторяющиеся платежи.

Сервис показывает график с остатком денежных средств будущем и сам ведет расчет кассового разрыва, предупреждая об этом заранее.

Сам по себе платежный календарь – лишь инструмент для предпринимателя. Платежный календарь покажет будут ли дни, когда у компании будет минусовой баланс. Если такая ситуация возникает, то это повод перепланировать платежи.

Например, если кредит нужно погасить 1-го числа, зарплату выдать 5-го, а налоги оплатить до 10-го, то сначала выручка должна направляться на эти нужды, и только потом на дополнительные траты без четкой даты исполнения и жестких обязательств.

В идеале на начало месяца на счетах уже должно быть достаточно средств, чтобы оплатить все обязательные расходы, остальное уже добавляется по мере получения доходов в этом месяце.

Профилактика временной нехватки денег

При наличии платежного календаря есть время и возможность среагировать на приближение кассового разрыва. Однако есть несколько рекомендаций, которые помогают оздоровить финансовую культуру компании и уменьшить риск нехватки денег.

Снизить риск появления кассовых разрывов помогает изменение платежной политики. Необходимо добиться гибкости исходящих платежей и точности поступлений.

В идеале нужно, чтобы клиенты перешли на предоплату, а сама компания могла оплачивать свои счета с отсрочкой.

Безусловно, это вопрос переговоров, но, если вы достигните в них успеха, компания будет более финансово устойчивой.

Отлаженная работа с задолженностью клиентов ускоряет расчеты и получение денег. Для этого можно обсудить сроки платежей с должниками, составить индивидуальные графики выплат, назначить штрафы за нарушение и просрочку.

Бросать расчеты на самотек не стоит. В компании должны быть ответственные лица за работу с дебиторами, чтобы своевременно напоминать о платежах, работать с просроченной задолженностью, вести переписку и переговоры.

Бонусная система поощрения тех, кто вовремя платит, тоже срабатывает.

Еще один способ противостоять кассовым разрывам – своевременно делать специальные предложения по сезонным товарам, устраивать распродажи запасов, превращая неликвид в наличные.

Оптимально, конечно, не доводить до затоваривания и закупать минимальные партии товаров, пользующихся спросом. Тогда деньги не будут надолго выпадать из оборота и будут быстро возвращаться в кассу без длительных пауз.

Переход на пост-оплату с поставщиками и на предоплату от клиентов;
Управление дебиторской задолженностью;
Повышение оборачиваемости товаров и рост продаж.

Чем покрыть кассовый разрыв?

Когда нужны деньги немедленно, нет времени на планирование и наведение порядка уже не поможет. Нужно срочно искать деньги, чтобы покрыть кассовый разрыв. Здесь может быть 3 источника: контрагенты, сам бизнес или его учредители, внешние финансовые организации.

В первую очередь, проанализируйте платежи, на которые на хватает денег. Спасением может стать договоренность с контрагентами, по которой компания получит отсрочку платежей. Часто удается сдвинуть дату внесения арендной платы, расчетов с поставщиком. Но это работает только с внешними контрагентами: зарплату и налоги лучше выплачивать без опозданий.

Источником финансирования могут стать собственные средства владельца компании или инвестора. С точки зрения финансового учета, это будет займ бизнесу. Если такие займы происходят регулярно и бессистемно, посмотрите внимательнее на бизнес-модель. Возможно бизнес существует не деньги собственника и не может сам себя прокормить.

Если первые два варианта не применимы, остается искать внешнее финансирование. Первым делом на ум приходит кредит на кассовый разрыв, но на практике получить деньги от банка не просто: нужно подготовить пакет документов, дождаться решения. К тому же практика показывает, что банки редко дают кредит под покрытие кассового разрыва малому бизнесу.

Многие банки стали предлагать овердрафт к расчётному счету. Банк одобряет определенную сумму лимита, которым может воспользоваться компания.

Когда это необходимо бизнесмен просто может потратить больше, чем имеется собственных средств.

Каждый раз подавать заявку, собирать документы и ждать решения не придется – доступ к деньгам одобряется, к примеру, на год вперед и в любой момент им можно воспользоваться.

К сожалению, овердрафты есть не у всех банков и доступны не всем клиентам, или их сумма не достаточна для покрытия кассового разрыва. В такой ситуации предпринимателю приходится очень непросто: начинаются поиски денег у сомнительных структур, попытки продать какие-то активы.

Сейчас стали появляться хорошие альтернативные решения. Одно из них – платформа займов от частных инвесторов «Поток», входящая в «Альфа Групп». Seeneco выбрал эту площадку в качестве своего партнера.

Сервис Seeneco анализирует финансовую информацию бизнеса и вовремя подсказывает о приближении кассового разрыва. Если нет возможности все исправить собственными силами и время не ждет, сервис предлагает бизнесу, у которых намечается кассовый разрыв, воспользоваться деньгами от этой площадки.

«Поток» подходит в данной ситуации тем, что займ выдается только по основе анализа банковской выписки, и деньги перечисляют быстро – за 1-2 дня.

При этом деньги бизнесу дают частные инвесторы (что снимает некоторые требования, обязательные для банка), а платформа проводит скоринг, обработку заявок и берет на себя все формальности по сделке. Бизнес при этом не доплачивает сервису, наоборот, получает скидку по займу.

Итоги

Грамотное управление финансами, управленческий учет и платежная дисциплина избавят бизнес от кассовых разрывов:

Автоматизация учета и контроля убережет от трудностей с прогнозированием.
Платежный календарь позволит разобраться с поступлениями и расходами.
Работа с дебиторской задолженностью снизит срок ожидания платежей.
Отслеживание товарных остатков способствует эффективному планированию закупок.

Лучше предупредить кассовые разрывы, чем в спешке искать деньги на их покрытие. Но если проблема с нехваткой средств возникла здесь и сейчас, когда вы еще не навели порядок в своем бизнесе, то решат ее доступные и «быстрые деньги»: кредитная линия, овердрафт или P2B-займы.

Одна из задач Seeneco рассчитать возникновение кассовых разрывов, вовремя порекомендовать источник для получения заемных средств на покрытие кассового разрыва.

Источник: https://seeneco.com/blog/cash_gap/

Кассовый разрыв

Деятельность предприятия включает в себя несколько финансовых и операционных циклов: закупку товара, производство, расчеты с дебиторами и кредиторами.

В идеале эти циклы должны совпадать, но бывают моменты, когда они не согласовываются, и образуется так называемый кассовый разрыв.

Что это такое, каковы причины его возникновения, как его рассчитать и избежать, вы узнаете из нашей статьи.

Кассовый разрыв бюджета – недостаток финансовых средств, требуемых для погашения необходимых расходов. Такая ситуация на предприятии не всегда говорит о неграмотной работе руководителя или плохо поставленной деятельности фирмы. Кассовый разрыв может возникнуть по нескольким причинам:

Несвоевременное поступление денежных средств от покупателей и прочих дебиторов.
Экономическое положение в стране, кризисы.
Проблемы, возникающие при экспорте или импорте товара.
Общая неоптимизированная методика работы.
Некачественные услуги логистики и прочие форс-мажорные ситуации.

Все это может привести к недостатку финансов на фирме, и, как следствие, возникает несовпадение периодов поступления и расходования средств.

При планировании деятельности фирмы важно грамотно составить план расходов и доходов, учитывая все сроки. Если эти моменты не учесть, то могут возникнуть финансовые проблемы.

Еще одна причина возникновения разрыва – недобросовестность со стороны дебиторов. Часто в такую ситуацию попадают предприятия, предоставляющие покупателям рассрочку в платежах. Такой разрыв называется временным.

Если производственный разрыв предусмотреть сложно, то временный нужно и можно прогнозировать, разрабатывая при этом меры по его минимизации и сокращению ущерба от него.

Часто причиной выступают покупатели, которые не производят своевременную оплату за поставленный товар или услугу. Разрабатывая договоры поставки, укажите в них штрафные санкции, которые покупатель должен будет оплатить в случае задержки платежа. Это немного минимизирует ваши траты. Об остальных мерах минимизации разрыва мы расскажем ниже.

Проанализировав отчет о движении денежных средств, можно заранее выявить не только величину, но и срок такого разрыва. Отрицательные показатели в отчете за какой-либо период говорят о возможном кассовом разрыве.

Если возникла такая ситуация, проанализируйте остатки продукции на складах: если их достаточное количество, целесообразнее отказаться от закупок в эти промежутки времени.

Посчитать кассовый разрыв можно по формуле:

ДСН + ФОД – ОП = ДСК,

где:

ДСН – денежные средства на начало дня;

ФОД – фактическая оплата от дебиторов;

ОП – оплата поставщикам;

ДСК – денежные средства на конец дня.

Формула расчета, приведенная выше, поможет заблаговременно планировать расходы и доходы и избегать неприятных ситуаций в бизнесе. Если значение получается отрицательным, важно заранее принять меры по закрытию разрыва. Целесообразно периодически обзванивать имеющихся дебиторов и напоминать об оплате в ближайшие сроки.

Целесообразно периодически обзванивать имеющихся дебиторов и напоминать об оплате в ближайшие сроки.

Чтобы не допускать подобных ситуаций в будущем, следует регулярно проводить следующие мероприятия:

Ежедневная работа с дебиторами.
Качественный анализ финансовой деятельности и составление календаря по планируемым оплатам.
Минимизация кредитных средств.

Планомерная и своевременная работа в области финансового прогнозирования поможет избежать неприятных ситуаций на предприятии.

Обратите внимание на методы, предложенные ниже, которые помогут вам минимизировать разрыв:

Иногда целесообразнее отсрочить обязательные платежи. Например, если стоит выбор, что оплачивать – кредит или налоги, то выгоднее выбрать первое, так как штраф за неоплаченный кредит будет намного выше, чем пеня за просроченные налоги.
Привлекайте, по возможности, дополнительные инвестиции от продажи акций.
Используйте заемные средства для покрытия разрыва по схеме овердрафта или перекредитования.
Попробуйте привлечь заемные средства от физических лиц.
Если возникающий разрыв связан с использованием кредита, попробуйте договориться с финансовой организацией о снижении платежей и продлении кредитного договора.
Постарайтесь согласовать сроки по платежам с поставщиками на более выгодных для вас условиях. Договоритесь об отсрочке платежа с постоянными поставщиками.
Устройте распродажу товара для привлечения наличности.
Перезаключите договоры с постоянными покупателями, предложив более выгодную скидку, уменьшив при этом срок рассрочки. Возможно, некоторые покупатели захотят внести предоплату для получения хорошей скидки.

Итак, разрыв может возникнуть в деятельности любого предприятия, и лучше, если он выявляется еще на стадии планирования. В этом случае у руководства фирмы есть время принять соответствующие меры по его ликвидации. Главное при возникновении кассового разрыва – провести качественный анализ деятельности предприятия и выявить причины его возникновения, чтобы избежать этих проблем в будущем.

Источник: https://zhazhda.biz/base/kassovyj-razryv